Antonio Brufau comunica agli azionisti che l’integrazione di Talisman sarà effettiva dall’8 maggio
- Il presidente di Repsol, Antonio Brufau, e l’amministratore delegato della società, Josu Jon Imaz, hanno presentato la revisione del 2014 e i punti salienti dell’anno finora all’assemblea generale degli azionisti.
- Brufau ha comunicato che, una volta soddisfatti i presupposti concordati dalle parti per il perfezionamento dell’operazione, l’integrazione entrerà in vigore l’8 maggio. Lo stesso giorno verrà svelata una nuova struttura organizzativa, con tutte le funzioni esecutive controllate da Josu Jon Imaz.
- Repsol diventerà una delle più grandi società energetiche private del mondo, aggiungendo un portafoglio di attività di alta qualità e ad alto potenziale nei paesi dell’OCSE.
- Antonio Brufau ha dichiarato: “Questo è un accordo trasformativo che ci rende uno dei più grandi attori nel settore energetico internazionale e ci consente di crescere come azienda e rafforzare il carattere di Repsol come azienda energetica integrata con un progetto solido e competitivo”.
- Josu Jon Imaz, che è stato ratificato come membro del consiglio di amministrazione e amministratore delegato della società, ha presentato i punti salienti dell’acquisizione di Talisman e la sua posizione strategica all’interno del Gruppo Repsol.
- “Saremo un’azienda più forte, più diversificata e avremo un livello inferiore di esposizione geopolitica. È un progetto entusiasmante che sono orgoglioso di presentare e guidare”, ha detto Imaz agli azionisti.
- L’Assemblea ha approvato il Bilancio 2014, quando la società ha registrato un utile netto rettificato di 1,707 miliardi di euro grazie ai punti di forza del suo modello aziendale integrato, che offre protezione in scenari avversi.
- L’efficace gestione delle attività della società, insieme al riuscito recupero di valore da YPF, ha permesso alla società di intraprendere l’acquisto di Talisman da 6,5 miliardi di euro, pagando agli azionisti un dividendo straordinario di un euro per azione.
- Il rendimento da dividendo di Repsol per il 2014 è stato il più alto dell’Ibex e il doppio della media del settore.
- Nel suo discorso agli azionisti, Antonio Brufau ha evidenziato la crescita e la ripresa che sta vivendo l’economia spagnola, aggiungendo che la creazione di posti di lavoro rimane una sfida chiave.
- Josu Jon Imaz ha notato il contributo dell’unità Downstream agli utili del gruppo nel 2014 grazie, tra le altre ragioni, al miglior margine di raffinazione europeo di Repsol, che ha raggiunto i massimi storici nel primo trimestre del 2015.
- L’Assemblea ha approvato la rielezione a Consiglieri per un nuovo mandato quadriennale di Antonio Brufau, nonché dei Consiglieri indipendenti Luis Carlos Croissier, Ángel Durández e Mario Fernández, e del Direttore istituzionale nominato da Sacyr José Manuel. Hanno anche ratificato la nomina di Josu Jon Imaz e John Robinson West come membri del Consiglio di amministrazione.
Il presidente di Repsol Antonio Brufau e l’amministratore delegato della società, Josu Jon Imaz, hanno presentato la revisione del 2014 e gli highlights dell’anno finora all’assemblea generale degli azionisti.
Brufau ha annunciato che, una volta soddisfatti tutti i requisiti concordati dalle parti per il perfezionamento dell’operazione, l’integrazione di Talisman Energy entrerà in vigore l’8 maggio. Lo stesso giorno verrà svelata una nuova struttura organizzativa, con tutte le funzioni esecutive controllate da Josu Jon Imaz.
A seguito dell’acquisizione della società canadese, Repsol diventerà una delle più grandi società quotate al mondo, aggiungendo un portafoglio di attività di alta qualità e ad alto potenziale nei paesi dell’OCSE.
Brufau ha descritto l’accordo come “un’operazione trasformativa che ci rende uno dei più importanti attori nel settore energetico internazionale e ci consente di crescere come azienda e rafforzare il carattere di Repsol come azienda energetica integrata con un progetto solido e competitivo”.
Come passaggio preliminare, cruciale, per questa acquisizione, Brufau ha evidenziato il successo del recupero di valore da YPF e in particolare la sua monetizzazione, che ha permesso alla società di ottenere un totale di $ 6,3 miliardi.
Dividendo Straordinario
Ciò ha consentito alla società di pagare agli azionisti un dividendo straordinario di un euro per azione e di intraprendere un’operazione societaria delle dimensioni dell’acquisto di Talisman.
Insieme a queste pietre miliari, il presidente di Repsol ha menzionato in modo speciale la nomina di Josu Jon Imaz a CEO, esattamente un anno fa.
“Abbiamo il miglior amministratore delegato per garantire la creazione di valore dall’acquisto di Talisman”, ha affermato, dopo aver annunciato che tutti i requisiti concordati dalle parti per il completamento dell’operazione erano stati rispettati. “Josu Jon è un professionista modello che è anche abbastanza giovane da guidare con successo il futuro di questa azienda. Ha il mio pieno appoggio e quello del consiglio”.
Trasformazione ed equilibrio
Josu Jon Imaz, nel suo primo discorso agli azionisti, ha dettagliato i punti principali dell’acquisto di Talisman, che consentirà a Repsol di raggiungere i propri obiettivi di crescita in anticipo, oltre a trasformare il proprio portafoglio di attività per creare una società più equilibrata con un rischio geopolitico inferiore.
Talisman contribuisce con asset produttivi di alta qualità situati in paesi politicamente stabili, la maggior parte dei quali si trova nell’OCSE. Ciò consentirà a Repsol di aumentare la propria produzione e generare nuove opportunità di crescita approfondendo la propria conoscenza di tecniche di produzione non convenzionali, di greggi pesanti e di asset offshore, poiché l’acquisizione raddoppia la presenza di Repsol come operatore. È un salto qualitativo e quantitativo che colloca l’azienda tra i maggiori operatori privati al mondo.
Una volta completata l’operazione, il Nord America diventerà più importante per Repsol, dato che rappresenterà quasi il 50% del capitale della società impiegato nell’esplorazione. Il capitale impiegato in America Latina sarà del 22%.
Il Gruppo Repsol risultante da questa operazione aumenterà la sua produzione dell’85% a 656.000 barili di petrolio equivalente al giorno. Aumenterà anche il volume delle sue riserve del 47% per raggiungere i 2,270 miliardi di barili di petrolio equivalente. Il gruppo opererà in oltre 40 paesi con più di 27.000 dipendenti.
“L’accordo con Talisman è il risultato di un’analisi approfondita di oltre 100 aziende e asset in tutto il mondo. Da qualsiasi prospettiva, Talisman è sempre stata l’opzione migliore”, ha spiegato Imaz agli azionisti. “È un gruppo eccellente che aggiungerà la sua esperienza e conoscenza della produzione di risorse all’esperienza di Repsol nell’esplorazione di acque profonde. Questo darà un forte impulso allo sviluppo della nuova società”.
L’operazione consolida il business di esplorazione e produzione (Upstream) come principale area di sviluppo nei prossimi anni. Il capitale investito in quest’area salirà al 56% del totale del Gruppo rispetto all’attuale 35%.
Inoltre, la gestione congiunta degli asset comporterà sinergie per oltre 200 milioni di euro l’anno, dovute principalmente all’ottimizzazione delle funzioni, alla gestione del portafoglio di business e di esplorazione, a una maggiore capacità di marketing in Nord America e all’applicazione della tecnologia e delle migliori pratiche operative.
“In sostanza, questa è una transazione veramente trasformativa per Repsol. Trasformativa dal punto di vista della crescita, per l’internazionalizzazione dell’azienda, e anche dal punto di vista dell’incorporazione di nuovi talenti e nuove capacità al nostro business Upstream, e trasformativa dal punto di vista della diversificazione del nostro portafoglio. D’ora in poi, saremo un’azienda più focalizzata sull’esplorazione e sulla produzione, il principale vettore di crescita dell’azienda”, ha affermato Imaz.
Guadagni migliori in un ambiente debole
L’amministratore delegato, che assume tutti i poteri esecutivi della società dopo l’assemblea, ha presentato agli azionisti i risultati dell’ultimo esercizio. Lo scorso anno, Repsol ha registrato un utile netto rettificato di 1,707 miliardi di euro che riflette la solidità del suo modello di business e la sua forza di fronte a situazioni avverse, come il rapido calo dei prezzi del greggio o l’interruzione delle operazioni in Libia.
Queste circostanze hanno determinato una diminuzione dell’utile dell’Upstream rispetto all’anno precedente sebbene la produzione media sia aumentata del 2,5% a 354.500 barili di petrolio equivalente al giorno. Nel corso dell’esercizio sono stati avviati progetti chiave, come Kinteroni, in Perù o la seconda fase del giacimento Sapinhoá in Brasile; con questi progressi, sette dei dieci progetti chiave previsti nel Piano Strategico 2012-2016 sono già entrati in produzione.
Inoltre, per il quinto anno consecutivo, Repsol ha incorporato nelle sue riserve più idrocarburi di quanti ne avesse prodotti, con un tasso di sostituzione del 118% per l’esercizio. Il tasso medio di sostituzione degli ultimi tre anni si aggira intorno al 200%, uno dei più alti del settore.
Nel 2014, la società ha effettuato 12 scoperte da 34 pozzi perforati, il che significa un tasso di successo esplorativo del 35%, superiore alla media del settore. Nel 2015 Repsol ha effettuato una nuova scoperta a gas in Algeria, che conferma le potenzialità dell’area.
L’unità Downstream, dove l’utile è migliorato del 111% a 1,012 miliardi di euro, ha più che compensato i minori guadagni del business Upstream. Questo è il risultato sia dell’attuazione del “Piano Competitività”, che ha consentito di aumentare i margini nei business della raffinazione e della chimica, dei maggiori volumi venduti e dell’aumento dei margini del gas in Nord America. Lungo queste linee, Imaz ha annunciato livelli storici del margine di raffinazione di Repsol in Europa durante il primo trimestre del 2015.
Questi risultati dell’area Downstream confermano la qualità degli asset del Gruppo soprattutto dopo i progetti di miglioramento intrapresi a Cartagena e Bilbao. Questi progetti collocano Repsol in una posizione di leadership in termini di margine di Raffinazione e Marketing integrato rispetto ai concorrenti europei.
Con questi risultati, l’Assemblea degli Azionisti ha deliberato di continuare a pagare uno scrip dividend di circa un euro per azione (comprendente lo scrip dividend pagato lo scorso gennaio e quello che la società prevede di eseguire nei mesi di giugno e luglio di quest’anno), a seguito dell’operazione straordinaria dello scorso anno pagamento di dividendi in contanti che ha dato a Repsol il maggior rendimento da dividendi dell’Indice Ibex e anche dei suoi pari.
Migliori prospettive per l’economia spagnola
Nel suo discorso agli azionisti, Antonio Brufau ha analizzato il recente miglioramento delle prospettive dell’economia spagnola, poiché i principali indicatori confermano una ripresa e consentono un maggiore ottimismo per i prossimi anni.
“Grazie alle riforme strutturali fatte dal governo, sia gli investitori stranieri che quelli nazionali stanno riacquistando fiducia e la Spagna sta iniziando a crescere a un ritmo notevole”, ha affermato.
Il presidente di Repsol si è mostrato ottimista sulla situazione dell’economia spagnola e ha osservato che “una maggiore crescita garantirà la creazione di nuovi posti di lavoro, la principale aspirazione di qualsiasi governo”.
Inoltre, ha analizzato la situazione del mercato petrolifero, in cui “un barile di petrolio da 50 dollari non è sostenibile nel tempo”.
Rinnovo dei membri del Consiglio di Amministrazione e voto degli azionisti
Gli azionisti hanno approvato la rielezione a consiglieri per un nuovo mandato di quattro anni di Antonio Brufau, dei Consiglieri indipendenti Luis Carlos Croissier, Ángel Durández e Mario Fernández, e del Direttore istituzionale nominato da Sacyr José Manuel Loureda. Hanno anche ratificato la nomina di Josu Jon Imaz e John Robinson West come membri del Consiglio di amministrazione e la loro rielezione per un mandato di quattro anni.
Fonte: Repsol
